Pierwszym stałym osadnikiem był Jonathan Lambert z Salem, Massachusetts, USA, który przybył na wyspy w grudniu 1810 roku. Ogłosił on wyspy swoją własnością i nazwał je Wyspami Orzeźwienia. Rządy Lamberta były krótkotrwałe, gdyż zmarł on w 1812 roku.
Osada została założona na wyspie Tristan da Cunha w 1816 roku przez kaprala Williama Glassa (z żoną i dwójką dzieci z RPA) po tym, jak Wielka Brytania zaanektowała Tristan da Cunha. Garnizon wojskowy był utrzymywany na wyspach jako straż przed wszelkimi francuskimi próbami ratowania Napoleona, uwięzionego na Świętej Helenie. Garnizon wojskowy pozostał do końca II wojny światowej.
Nazwana została na cześć księcia Alfreda, księcia Edynburga, drugiego syna królowej Wiktorii, na cześć jego wizyty na wyspie w 1867 roku, po której Osada była oficjalnie (ale nigdy lokalnie!) znana jako Edynburg Siedmiu Mórz.
Został on uszkodzony w wyniku erupcji wulkanu w pobliżu Osady w 1961 roku, która zmusiła całą ludność do opuszczenia Osady i przeniesienia się do Wielkiej Brytanii. Erupcja zniszczyła fabrykę raków w osadzie. W następnym roku ekspedycja Royal Society udała się na wyspy, aby ocenić szkody i stwierdziła, że osada Edinburgh of the Seven Seas ucierpiała tylko w niewielkim stopniu. Większość rodzin powróciła w 1963 roku.
Po powrocie większości mieszkańców wyspy w 1963 roku, Osada została odbudowana. Port w Edynburgu został nazwany Calshot Harbour, na cześć miejsca w Hampshire, w którym tymczasowo zatrzymali się wyspiarze.
Edinburgh of the Seven Seas jest jedyną większą osadą Tristan da Cunha i zawiera mały port, rezydencję administratora i pocztę. Jest tam szkoła, St Mary's School, z pięcioma salami lekcyjnymi, salą komputerową i innymi udogodnieniami.